???? 2010年的大門已經(jīng)開(kāi)啟，這一年將是我們攀爬財(cái)富目標(biāo)的又一級(jí)階梯，而適時(shí)、合理地規(guī)劃一個(gè)家庭資產(chǎn)配置方案有助于我們運(yùn)籌帷幄，決勝未來(lái)。
????記得有位作家曾經(jīng)說(shuō)過(guò)，夢(mèng)想如果沒(méi)有拿梯子一步一步登上去，就永遠(yuǎn)只是可望而不可及的空中閣樓，一點(diǎn)意義也沒(méi)有。
????理財(cái)同樣是這個(gè)道理。
????當(dāng)我們樹立了遠(yuǎn)大的財(cái)富目標(biāo)后，就需要一步一步爬上去，而在攀爬財(cái)富階梯的時(shí)候，一個(gè)恰當(dāng)?shù)馁Y產(chǎn)配置是保證我們不踏空的關(guān)鍵要素。因此，在新的一年起步之時(shí)，我們必須先制定一份整體的資產(chǎn)規(guī)劃。
????Step1：盤點(diǎn)資產(chǎn)確立一年目標(biāo)
????我們知道，理財(cái)規(guī)劃是因人而異的，不同年齡、不同收入、不同資產(chǎn)狀況的家庭所需要的是個(gè)性化的理財(cái)方案，因此，了解自己的家庭資產(chǎn)情況是資產(chǎn)配置的第一步。
????我們可以根據(jù)當(dāng)下的資產(chǎn)負(fù)債表、過(guò)去一年的現(xiàn)金流量表(收支表)診斷家庭財(cái)務(wù)狀況。其中，資產(chǎn)負(fù)債表可以反映家庭總資產(chǎn)中凈資產(chǎn)有多少、各個(gè)項(xiàng)目分別占多大比例等情況。一般來(lái)說(shuō)，資產(chǎn)負(fù)債率小于70%屬安全狀態(tài)，過(guò)高負(fù)債可能會(huì)造成平時(shí)的流動(dòng)性緊張，而固定資產(chǎn)如房屋最好不要超過(guò)90%的資產(chǎn)份額。如果你家庭的資產(chǎn)配置已經(jīng)亮起紅燈或接近危險(xiǎn)邊界，在這全新的一年中，就要努力使其恢復(fù)到安全范圍內(nèi)。
????現(xiàn)金流量表可以對(duì)新的一年的收支狀況有個(gè)預(yù)判。通過(guò)對(duì)2009年的小結(jié)，你可以在制定2010年理財(cái)規(guī)劃時(shí)提前考慮消費(fèi)項(xiàng)目、消費(fèi)金額等。例如，每年的家庭旅行費(fèi)用、更換電器設(shè)備的成本等都可打入預(yù)算。
????另外，對(duì)2010年中可能需要面對(duì)的大宗消費(fèi)，如買房、買車，或是可能的大額收入都應(yīng)在年初計(jì)劃時(shí)列明，這樣就不至于發(fā)生“失控”的狀況了。
????需要提醒的是，如果現(xiàn)在正處于人生的關(guān)鍵時(shí)點(diǎn)，如即將達(dá)到法定退休年齡、計(jì)劃年內(nèi)跳槽或生育、正逢孩子出國(guó)留學(xué)等，在收支狀況的預(yù)計(jì)上要有充分的準(zhǔn)備，在資產(chǎn)流動(dòng)性方面要確保萬(wàn)無(wú)一失。
????Step2：總結(jié)經(jīng)驗(yàn)按需配置資產(chǎn)
????總結(jié)過(guò)去才能更好地展望未來(lái)。
????2009年，你可能收獲了成功的喜悅，也可能嘗到了失敗的苦澀，但從現(xiàn)在起，那一切都將成為你理財(cái)?shù)缆飞献顚氋F的經(jīng)驗(yàn)。新年之際，總結(jié)過(guò)去的成敗原因，對(duì)扎實(shí)未來(lái)每一步都有著重要的意義。
????“缺少計(jì)劃性”是董淳對(duì)2009年沒(méi)有達(dá)到預(yù)期投資目標(biāo)總結(jié)出的原因，“回看2009年，投資機(jī)會(huì)其實(shí)很多，但我只賺了10%。”董淳說(shuō)，2009年年初時(shí)，他對(duì)股市并不看好，所以選擇了空倉(cāng)，而當(dāng)上證指數(shù)上漲到2700點(diǎn)時(shí)，他覺(jué)得“再不追就來(lái)不及了”，于是勇敢地買入，不想之后幾輪的回調(diào)把他原本就不多的獲利抹去了大半。
????其實(shí)，很多投資者與董淳有著相似的經(jīng)歷，忙忙碌碌地追求財(cái)富卻沒(méi)有滿意的收益，歸根結(jié)底，是因?yàn)檫@類投資者缺少整體的規(guī)劃，也就容易在追求財(cái)富的時(shí)候迷失方向。我們提倡的比較科學(xué)的做法是根據(jù)家庭的財(cái)富目標(biāo)、消費(fèi)需求等制定理財(cái)目標(biāo)，再由此分配各項(xiàng)投資資產(chǎn)的比例。
????可能你會(huì)說(shuō)，我2009年初就進(jìn)行過(guò)資產(chǎn)配置了，為什么現(xiàn)在又要再配置一次呢？或許以下兩個(gè)理由可以充分解答你的疑問(wèn)。
????一是家庭情況在一年中發(fā)生了變化，家庭成員的收入、支出及一些基本狀況都可能較過(guò)去有很大改變，甚至你的投資理念也可能有所轉(zhuǎn)變，因此，新年計(jì)劃應(yīng)當(dāng)趕上現(xiàn)實(shí)的變化。二是即便家庭情況沒(méi)有發(fā)生改變，你原本的投資資本也在一年的漲跌之后發(fā)生了數(shù)值改變，這就會(huì)影響它們?cè)诩彝ネ顿Y資產(chǎn)、家庭總資產(chǎn)中的比例。例如2009年你制定的投資方案是將總資產(chǎn)的15%進(jìn)行金融投資，其中70%股票類投資、30%債券類投資，一年后，由于股票收益較高，已經(jīng)占到投資資產(chǎn)的77%，而全部投資資產(chǎn)已經(jīng)從2009年初占總資產(chǎn)15%的規(guī)模擴(kuò)張到20%，這樣一來(lái)，你就需要考慮將各項(xiàng)占比調(diào)整回原始狀態(tài)了。
????在做投資資產(chǎn)配置時(shí)，有一類基金比較麻煩，那就是配置型基金，由于這類基金本身既可以做激進(jìn)投資又可以選擇保守投資，且投資比例可任意變化，因此個(gè)人投資者很難將這類基金合理分類。
????舉例來(lái)說(shuō)，假如一個(gè)家庭計(jì)劃的激進(jìn)類投資占八成、穩(wěn)健類投資占兩成，那么如果購(gòu)買配置型基金，到底該將其分入激進(jìn)類投資還是穩(wěn)健類投資呢？在股市上漲時(shí)，配置型基金的股票倉(cāng)位會(huì)加重，甚至不低于那些股票型基金，而在股市低迷時(shí)，其又會(huì)集中投資穩(wěn)健產(chǎn)品，但個(gè)人投資者卻無(wú)法掌握這些變化。換句話說(shuō)，配置型基金的風(fēng)險(xiǎn)高低并不掌握在投資者自己手中。因此，當(dāng)你需要安排一個(gè)占比明確、風(fēng)險(xiǎn)隨時(shí)可控的投資配置時(shí)，不妨選擇單一的股票型基金、債券型基金等，對(duì)綜合型配置基金慎重考慮。
????當(dāng)然，這類基金也有適合的人群，那就是對(duì)金融投資不甚了解、但又想試著參與一下的投資者。對(duì)這類人群來(lái)說(shuō)，與其膽戰(zhàn)心驚地進(jìn)行不熟悉的投資，不如將本金交由基金經(jīng)理掌管，由其按市場(chǎng)動(dòng)態(tài)調(diào)配資金方向，沒(méi)準(zhǔn)可以取得不錯(cuò)的收益。
????對(duì)大部分家庭來(lái)說(shuō)，七成激進(jìn)投資、三成穩(wěn)健投資的分配方式較為合理，既承擔(dān)了一定風(fēng)險(xiǎn)追求財(cái)富快速增長(zhǎng)，又留守著一塊相對(duì)安全的“靜土”，一旦市場(chǎng)發(fā)生急性回調(diào)，還有扳回?fù)p失的本金。當(dāng)然，對(duì)于一些風(fēng)險(xiǎn)承受能力較弱，如年齡較大、靠投資養(yǎng)老，或近期有大宗消費(fèi)需求的人來(lái)說(shuō)，這樣的比例配置可能有些冒險(xiǎn)，適當(dāng)降低激進(jìn)投資的比例更能保持一份良好的心態(tài)。
????金融投資中，選擇一些相關(guān)性較小的產(chǎn)品是降低風(fēng)險(xiǎn)的有效措施，雖然從以往的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)看，金價(jià)與上證指數(shù)并不呈負(fù)相關(guān)，但較其他投資品種來(lái)說(shuō)，兩者的關(guān)聯(lián)性還是較低的。因此，適當(dāng)配置一些黃金投資并做長(zhǎng)遠(yuǎn)打算對(duì)穩(wěn)定家庭內(nèi)部的投資結(jié)構(gòu)還是有好處的。
????此外，就如上文所說(shuō)，在做投資規(guī)劃時(shí)要充分考慮流動(dòng)性資產(chǎn)，如平時(shí)每月的家庭結(jié)余會(huì)先進(jìn)入穩(wěn)健投資部分(一般為活期存款)，之后如何打理應(yīng)在年初有所安排。
????如果2009年你獲得了不錯(cuò)的投資收益，可別忘了在新的一年中好好犒勞自己和家人，不然，收益、資產(chǎn)只是賬戶上的一個(gè)跳動(dòng)的數(shù)字，如果現(xiàn)實(shí)生活并沒(méi)有因此改變，快樂(lè)也是有限的，而一次全家旅行、一次瘋狂購(gòu)物等等或許會(huì)讓你體會(huì)到什么才是理財(cái)?shù)臉?lè)趣。
????Step3：切實(shí)履行規(guī)劃并及時(shí)跟蹤
????目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)除了要有合理的規(guī)劃外，還需要切實(shí)履行。
????在投資中，最容易出現(xiàn)也最忌諱的就是貪婪與恐懼，而事先的規(guī)劃正是避免兩大“心魔”的好方法。投資者可以通過(guò)制定股票投資的止損點(diǎn)、止益點(diǎn)來(lái)規(guī)范自己的操作。例如，個(gè)股投資最高上漲達(dá)30%、下跌至15%就堅(jiān)決拋出，這樣做可以及時(shí)保留勝利成果，也能將損失控制在合理范圍后盡快調(diào)整。
????另外，及時(shí)跟蹤計(jì)劃、復(fù)查計(jì)劃效果也是很重要的。當(dāng)家庭經(jīng)濟(jì)情況發(fā)生重大改變，或是發(fā)現(xiàn)按原計(jì)劃無(wú)法實(shí)現(xiàn)理財(cái)目標(biāo)時(shí)，投資者應(yīng)當(dāng)及時(shí)調(diào)整。
????最后提一句，家庭在追求財(cái)富增長(zhǎng)的同時(shí)不要忽略保險(xiǎn)保障，一些突如其來(lái)的意外事故、疾病傷害等對(duì)家庭經(jīng)濟(jì)狀況會(huì)造成負(fù)面影響，這類風(fēng)險(xiǎn)完全可以轉(zhuǎn)嫁給保險(xiǎn)公司承擔(dān)。支付一定保費(fèi)所買到的不僅是一份保障，更是一份安心，這對(duì)增加我們生活的幸福感是有很大好處的。 | 
